Actifs sous gestion de Tikehau Capital au 31 décembre 2017

• 13,8 mds€¹ d’actifs sous gestion au 31 décembre
  2017, au-delà de l’objectif annoncé de 13 mds€ à fin 2017
• Hausse de près de 10% sur le 4^ème trimestre
• Poursuite du développement international et ouverture d’un bureau à
  New York

PARIS–(BUSINESS WIRE)–Regulatory News:

Tikehau Capital (Paris:TKO):

I. Forte
progression des actifs sous gestion au 4^ème
trimestre 2017 et dépassement de l’objectif annoncé pour la fin 2017

Au 31 décembre 2017, les actifs sous gestion de Tikehau Capital
s’élevaient à 13,8 mds€, en croissance nette de 9,6% par rapport au 30
septembre 2017 et de 38,2% par rapport au 31 décembre 2016.

Tikehau Capital a ainsi dépassé son objectif de 13 mds€ d’actifs sous
gestion à fin 2017 et réitère son objectif d’atteindre 20 mds€ en 2020.

La croissance de 3,8 mds€ des actifs sous gestion au cours de l’exercice
2017 résulte principalement d’une collecte nette de 3,9 mds€, à laquelle
s’ajoutent des effets de marché (+0,4 md€) et de distribution (-0,5 md€)
qui se compensent.

Les quatre lignes de métier du Groupe ont enregistré une collecte nette
positive sur l’exercice : dette privée (+1,5 md€), immobilier (+0,4
md€), stratégies liquides (+1,1 md€) et investissement en capital (private
equity) (+0,9 md€).

Au 31 décembre 2017, les actifs sous gestion de Tikehau Capital étaient
répartis comme suit :

• Dette privée : 6,0 mds€ d’actifs sous gestion au 31 décembre 2017

La croissance de 1,1 md€ des actifs sous gestion au cours de l’exercice
2017 (soit 22,3% de croissance sur l’exercice) résulte d’une collecte
nette de 1,5 md€ diminuée des effets de distribution de 0,5 md€.

Au cours de l’exercice 2017, la croissance des actifs a été favorisée
par (i) la commercialisation de Tikehau Senior Loan II (TSL II), la
dernière génération de fonds de dettes senior (leveraged loans)
du Groupe qui a clôturé à 0,6 md€, (ii) le lancement de Tikehau Direct
Lending IV (TDL IV), le nouveau fonds de direct lending de
Tikehau Capital, encore en cours de commercialisation, (iii) le closing de
NOVO 2017, la deuxième génération du fonds de place NOVO dont Tikehau
Capital s’était vu confier la gestion en 2013, et (iv) le closing
d’un troisième CLO à 0,4 md€.

• Immobilier : 2,2 mds€ d’actifs sous gestion au 31 décembre 2017

La croissance de 0,4 md€ des actifs sous gestion au cours de l’exercice
2017 (soit 27,6% de croissance sur l’exercice) résulte d’une collecte
nette du même montant due notamment à l’acquisition fin octobre d’un
portefeuille d’environ deux cents actifs immobiliers à usage de bureaux
et d’activités auprès du Groupe EDF.

• Stratégies liquides : 3,1 mds€ d’actifs sous gestion au 31 décembre
  2017

La croissance de 1,2 md€ des actifs sous gestion au cours de l’exercice
2017 (soit 62,8% de croissance sur l’exercice) résulte d’une collecte
nette de 1,1 md€, en particulier sur le fonds obligataire flexible
Tikehau Taux Variables (TTV) dont l’encours s’élevait à 1,8 md€ au 31
décembre 2017, soit une croissance d’environ 106% sur l’année 2017.

• Investissement en capital (private equity) : 2,5 mds€
  d’actifs sous gestion au 31 décembre 2017

La croissance d’1,1 md€ des actifs sous gestion au cours de l’exercice
2017 (soit 72,9% de croissance sur l’exercice) résulte (i) d’une
collecte nette d’environ 0,9 md€ essentiellement liée à l’augmentation
de capital réalisée en juillet 2017, et (ii) d’un effet marché d’environ
0,2 md€ lié principalement à la conclusion au cours du dernier trimestre
d’un accord sur la cession de la participation de Tikehau Capital dans
DRT.

II. Poursuite
de l’internationalisation et ouverture d’un bureau à New York

Le développement à l’international est un axe stratégique majeur du
Groupe et commence à porter ses fruits.

En 2017, Tikehau Capital a ouvert une succursale à Madrid en Espagne et
un bureau de représentation à Séoul en Corée du Sud.

Le Groupe accroît progressivement sa base de clients-investisseurs en
Europe de l’Ouest et compte désormais des clients en Asie, notamment en
Corée du Sud. Sur le plan des investissements, Tikehau Capital a réalisé
en 2017 plusieurs opérations en Europe, hors de France, dont quatre
opérations de financement en Espagne.

L’ouverture d’un bureau à New York s’inscrit dans la stratégie
d’internationalisation du Groupe annoncée lors de sa cotation. Elle
permettra au Groupe de se développer en Amérique du Nord, zone naturelle
de croissance en raison de la taille du marché local, en se rapprochant
de sa base de clients prospectifs et en étant en position de saisir les
meilleures opportunités d’investissement.

Calendrier

• Publication des résultats annuels 2017 : le 29 mars 2018 (après bourse)
• Assemblée générale annuelle : le 25 mai 2018

A propos de Tikehau Capital :

Tikehau Capital est un groupe de gestion d’actifs et d’investissement
qui gère 13,8 milliards d’euros d’actifs et dispose de 2,3 milliards
d’euros de fonds propres (d’après les comptes arrêtes au 30 juin 2017).
Le Groupe investit dans différentes classes d’actifs (dette privée,
immobilier, investissement en capital, stratégies liquides), notamment
au travers de Tikehau IM, sa filiale de gestion d’actifs qui opère pour
le compte d’acteurs institutionnels et privés. Contrôlé par son
management, aux côtés de partenaires institutionnels de premier rang,
Tikehau Capital compte environ 200 collaborateurs au sein de ses bureaux
actuellement situés à Paris, Londres, Bruxelles, Madrid, Milan, New
York, Séoul et Singapour.

Tikehau Capital est coté sur le marché réglementé d’Euronext à Paris,
Compartiment A

(code ISIN : FR0013230612; Ticker: TKO.FP)

www.tikehaucapital.com

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¹ Les données relatives aux actifs sous gestion ne font pas
l’objet d’un audit.

Contacts

Tikehau Capital : +33 1 40 06 18 40
Julien Sanson – jsanson@tikehaucapital.com
ou
Image
7 : +33 1 53 70 74 70
Grégoire Lucas & Florence Coupry – tikehaucapital@image7.fr