- 53,0 millions d’euros de trésorerie au 30 juin 2015
-
Prévision de consommation de trésorerie pour 2015 révisée à
35-40 millions d’euros
STRASBOURG, France–(BUSINESS WIRE)–Regulatory News:
Transgene SA (Paris:TNG) publie aujourd’hui son rapport financier
semestriel au 30 juin 20151.
Les produits opérationnels se sont élevés à 5,3 millions d’euros, contre
6,1 millions d’euros pour la même période en 2014. Les financements
publics de dépenses de recherche constituent la majorité des produits
opérationnels, avec 4,5 millions d’euros au 30 juin 2015, contre 5,0
millions d’euros au 30 juin 2014.
Les dépenses de recherche et développement se sont élevées à 16,9
millions d’euros au premier semestre 2015, comparé à 21,8 millions
d’euros pour la même période de 2014, à périmètre constant2.
Cette diminution s’explique notamment par l’achèvement des études
cliniques de phase 2b des produits TG4010 et Pexa-Vec.
Les frais généraux se sont élevés à 2,9 millions d’euros au premier
semestre 2015, comparé à 3,8 millions d’euros pour la même période de
2014. La baisse des frais généraux est liée principalement à la
réduction des effectifs dans les services financiers et de support
administratif, suite à une réallocation des ressources internes.
En juin 2015, Transgene a décidé d’initier un projet de restructuration
de la société et d’arrêter ses activités de production. Une provision
nette pour restructuration de 5,9 millions d’euros a été enregistrée au
premier semestre 2015.
En conséquence de la décision de restructuration, l’impact financier net
des activités abandonnées est présenté de manière isolée dans les états
financiers consolidés. La perte nette sur les activités poursuivies
s’est élevée à 21,7 millions d’euros pour le premier semestre 2015,
comparé à 21,1 millions d’euros pour la même période en 2014, à
périmètre constant. La perte nette sur activités abandonnées s’est
élevée à 6,4 millions d’euros au 30 juin 2015, intégrant une dévaluation
des actifs destinés à la vente pour 2,9 millions d’euros. Hors l’impact
de cette dévaluation, la perte nette sur les activités abandonnées s’est
élevée à 3,5 millions d’euros au 30 juin 2015, comparé à 4,0 millions
d’euros sur la même période en 2014.
La perte nette globale s’est élevée à 28,1 millions d’euros au premier
semestre 2015. Hors impact de la provision pour restructuration et de la
dévaluation des actifs destinés à la vente (8,8 millions d’euros
d’impact global), la perte au premier semestre 2015 s’élevait à 19,3
millions d’euros contre 25,1 millions d’euros sur la même période en
2014.
La perte nette par action s’est établie à 0,73 euro pour le premier
semestre 2015, comparé à 0,65 euro pour la même période en 2014.
Au 30 juin 2015, la Société disposait d’une trésorerie et équivalents de
trésorerie, actifs financiers disponibles à la vente et autres actifs
financiers courants de 53,0 millions d’euros, à comparer à 65,9 millions
d’euros au 31 décembre 2014.
La consommation de trésorerie des six premiers mois de 2015 s’est élevée
à 13,0 millions d’euros, dont 8,9 millions d’euros au premier trimestre
et 4,1 millions d’euros au second trimestre 2015. La consommation de
trésorerie du second trimestre 2015 a été plus faible qu’au trimestre
précédent en raison principalement de l’encaissement d’un montant de 8,0
millions d’euros au titre du préfinancement du crédit d’impôt recherche
de 2014 et d’une réduction des dépenses opérationnelles.
Révision de la prévision de consommation de trésorerie :
La Société a révisé son estimation de consommation de trésorerie pour
l’année 2015 à 35-40 millions d’euros, en nette baisse comparé à la
précédente prévision d’environ 45 millions d’euros. Cette modification
s’explique (i) par un plan de réduction des dépenses mis en œuvre en
parallèle du plan de restructuration (la restructuration impactera la
trésorerie principalement en 2016), et (ii) par l’encaissement attendu
sur la vente du site de production.
Philippe Archinard, Président et Directeur Général, commente : « Nous
avons poursuivi l’avancement de nos programmes au cours du premier
semestre 2015, et les données de plusieurs d’entre eux, dont le TG4010
dans le cancer du poumon non à petites cellules et deux projets
précliniques – le TG3003 contre les cancers et le TG1050 contre
l’hépatite B – ont été présentées lors de conférences médicales
majeures. Nous poursuivons le passage de nos candidats produits
d’immunothérapie vers le développement ».
Il poursuit : « Toutefois, nous avons aussi dû prendre la
décision difficile durant cette période de restructurer la société, afin
d’en garantir sa pérennité. Notre objectif est désormais concentré sur
la recherche et le développement, particulièrement sur l’avancement des
programmes cliniques, ainsi que sur la recherche translationnelle. Nous
travaillons étroitement avec notre conseil d’administration afin de
finaliser nos priorités de développement et présenterons un nouveau plan
complet dès que celui-ci sera approuvé ».
Principales nouvelles du premier semestre :
|
Société : |
Annonce du plan de restructuration de la société et de l’arrêt des opérations de production sur site |
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| TG4010 : |
Présentation de nouvelles données de la phase 2b de TIME contre le cancer du poumon non à petites cellules lors du congrès annuel de l’American Society of Clinical Oncology (ASCO) |
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|
Présentation de données précliniques de combinaison du TG4010 avec des inhibiteurs de points de contrôle immunitaires lors du congrès annuel de l’American Association for Cancer Research (AACR) |
|||
|
Pexa-Vec : |
Accord avec l’autorité réglementaire américaine, la Food and Drug Administration (FDA) pour une procédure particulière, dite Special Protocol Assessment (SPA), pour une étude clinique globale de phase 3 dans l’hépato-carcinome cellulaire |
||
|
Autres Programmes : |
Présentation de données précliniques du TG3003, un anticorps |
||
|
Présentation de nouvelles données précliniques du TG1050, un produit d’immunothérapie contre l’hépatite B chronique lors du International Liver Congress 2015, le 50ème congrès de l’European Association for the Study of the Liver |
(EASL) | ||
À propos de Transgene :
Transgene S.A. (Euronext : TNG), qui fait partie de l’Institut Mérieux,
est une société biopharmaceutique qui conçoit, développe et fabrique des
produits d’immunothérapie ciblée contre les cancers et les maladies
infectieuses. Ces produits utilisent des vecteurs viraux pour détruire
directement ou indirectement les cellules malades. Transgene a deux
produits principaux en développement clinique : TG4010 dans le cancer
bronchique non à petites cellules et Pexa-Vec dans le cancer du foie. La
Société a également plusieurs autres programmes en recherche et en
développement préclinique et clinique. Transgene est basée à Strasbourg
et a des activités opérationnelles à Lyon, en Chine et aux États-Unis.
Pour plus d’information, merci de visiter notre site internet www.transgene.fr.
Le projet TG4010 participe au programme ADNA (Advanced Diagnostics for
New Therapeutics Approaches) dédié à la médecine personnalisée,
coordonné par l’Institut Mérieux et bénéficiant en partie d’un
financement public de la BPI.
Déclarations prospectives de Transgene :
Ce communiqué de presse contient des informations et/ou déclarations
prospectives de Transgene concernant sa situation financière, y compris
sa consommation de trésorerie et le développement futur de ses candidats
produits. Bien que la Société considère que ces informations et
projections sont fondées sur des hypothèses raisonnables, elles peuvent
être remises en cause par un certain nombre d’aléas et d’incertitudes,
de sorte que les résultats effectifs pourraient différer
significativement de ceux anticipés et pourraient avoir un impact
négatif significatif sur les activités de la Société, ses perspectives,
sa situation financière, ses résultats ou ses développements. La
capacité de la Société à commercialiser ses produits est soumise
notamment, mais pas exclusivement, aux facteurs suivants : la
reproduction chez l’homme de résultats précliniques positifs ; la
réussite d’essais cliniques, la capacité à obtenir des financements
et ou des partenariats pour le développement et la commercialisation des
produits, et l’obtention des autorisations réglementaires de mise sur le
marché. Pour une description des risques et incertitudes de nature à
affecter les résultats, la situation financière, les performances ou les
réalisations de la Société et ainsi à entraîner une variation par
rapport aux déclarations prospectives, veuillez-vous référer à la
section « Facteurs de Risque » du Document de Référence et de son
Actualisation déposés auprès de l’AMF et disponibles sur les sites
Internet de l’AMF (www.amf-france.org)
et de la Société (www.transgene.fr).
1 Non audités ni soumis à l’approbation du conseil
d’administration.
2 Les chiffres présentés
excluent les dépenses liées aux activités de production. Plus
d’informations sont fournies par ailleurs dans le communiqué de presse
et dans le rapport financier semestriel 2015.
Bilan consolidé, IFRS (en milliers d’euros)
| ACTIF | 30/06/2015 | 31/12/2014 | ||
|
Actif courant : |
||||
| Trésorerie et équivalents de trésorerie | 3 833 | 3 513 | ||
| Autres actifs financiers courants | 49 175 | 62 422 | ||
|
Trésorerie, équivalents de trésorerie et autres actifs financiers courants : |
53 008 | 65 935 | ||
| Créances clients | 1 397 | 1 540 | ||
| Stocks | 1 137 | 1 149 | ||
| Autres actifs courants | 18 521 | 10 614 | ||
| Actifs détenus et destinés à la vente | 3 500 | – | ||
| Total actif courant | 77 563 | 79 238 | ||
|
Actif non courant : |
||||
| Immobilisations corporelles | 16 693 | 23 641 | ||
| Immobilisations incorporelles | 643 | 1 056 | ||
| Immobilisations financières | 4 994 | 3 852 | ||
| Titres de participation mis en équivalence | 1 722 | 2 320 | ||
| Autres actifs non courants | 26 699 | 30 846 | ||
| Total actif non courant | 50 751 | 61 715 | ||
| Total actif | 128 314 | 140 953 | ||
| PASSIF ET CAPITAUX PROPRES | 30/06/2015 | 31/12/2014 | ||
|
Passif courant : |
||||
| Fournisseurs | 8 123 | 8 296 | ||
| Passifs financiers | 17 253 | 8 992 | ||
| Provisions pour risques | 7 412 | 127 | ||
| Autres passifs courants | 4 814 | 4 148 | ||
| Total passif courant | 37 602 | 21 563 | ||
|
Passif non courant : |
||||
| Passifs financiers | 43 442 | 43 199 | ||
| Avantages au personnel | 3 056 | 4 352 | ||
| Autres passifs non courants | – | – | ||
| Total passif non courant | 46 498 | 47 551 | ||
| Total passif | 84 100 | 69 114 | ||
|
Capitaux propres : |
||||
| Capital | 88 196 | 88 156 | ||
| Prime d’émission et réserves | 476 558 | 476 255 | ||
| Report à nouveau | (491 263) | (442 707) | ||
| Résultat de l’exercice | (28 083) | (48 556) | ||
| Autres éléments du résultat global | (1 194) | (1 309) | ||
| Total des capitaux propres revenant aux actionnaires de la société | 44 214 | 71 839 | ||
| Total passif et capitaux propres | 128 314 | 140 953 |
Compte de résultat consolidé, IFRS(En milliers d’euros, sauf pour
les données par action)
| 30/06/2015 | 30/06/2014 | |||
| Revenus des accords de collaboration et de licence | 777 | 1 086 | ||
| Financements publics de dépenses de recherche | 4 478 | 4 988 | ||
| Produits opérationnels | 5 255 | 6 074 | ||
| Dépenses de recherche et développement | (16 907) | (21 839) | ||
| Frais généraux | (2 991) | (3 850) | ||
| Autres produits et (charges), nets | (5 536) | (197) | ||
| Charges opérationnelles nettes | (25 434) | (25 886) | ||
| Résultat opérationnel sur activités poursuivies | (20 179) | (19 812) | ||
| Produits financiers (charges), nets | (882) | (566) | ||
| Quote-part de résultat des sociétés mises en équivalence | (598) | (755) | ||
| Résultat avant impôt | (21 659) | (21 133) | ||
| Charge d’impôt sur le résultat | – | – | ||
| Résultat net sur activités poursuivies | (21 659) | (21 133) | ||
| Résultat net sur activités abandonnées | (6 424) | (3 980) | ||
| Résultat net | (28 083) | (25 113) | ||
| Résultat net par action (€) – de base | (0,73) | (0,65) | ||
| Résultat net par action (€) – dilué | (0,73) | (0,65) |
Etat consolidé du résultat global, IFRS
(En milliers d’euros)
| 30/06/2015 | 30/06/2014 | |||
| Résultat net | (28 083) | (25 113) | ||
| Gains / (pertes) de change | 13 | (1) | ||
| Réévaluation des instruments dérivés de couverture | 102 | (116) | ||
| Autres éléments du résultat global recyclables | 115 | (117) | ||
| Résultat net global | (27 968) | (25 230) | ||
| Dont, part revenant à la société mère : | (27 968) | (25 230) | ||
| Dont, intérêts minoritaires : | – | – |
Tableau de flux de trésorerie, IFRS
(en milliers d’euros)
| 30/06/2015 | 30/06/2014 | |||
| Flux de trésorerie liés à l’activité : | ||||
| Résultat net | (28 083) | (25 113) | ||
| Annulation du résultat financier | 882 | 566 | ||
| Elimination des éléments non monétaires | ||||
| Résultat des sociétés mises en équivalence | 598 | 755 | ||
| Provisions | 8 933 | 252 | ||
| Amortissements | 1 489 | 1 499 | ||
| Paiements en actions | 231 | 360 | ||
| Autres | 6 | 2 | ||
|
Trésorerie nette absorbée par les opérations avant variation du |
(15 944) | (21 679) | ||
| Variation des besoins en fonds de roulement d’exploitation: | ||||
| Créances courantes et charges constatées d’avance | (202) | 60 | ||
| Stocks et travaux en cours | 12 | (201) | ||
| Crédit d’impôt recherche | (4 487) | (4 959) | ||
| Autres actifs courants | 311 | 324 | ||
| Fournisseurs | (169) | 3 489 | ||
| Produits constatés d’avance | 376 | (439) | ||
| Avantages au personnel | 293 | (423) | ||
| Autres passifs courants | (2) | 7 | ||
| Trésorerie nette absorbée par les opérations : | (19 812) | (23 821) | ||
| Flux de trésorerie liés aux activités d’investissement : | ||||
| (Acquisitions) / cessions d’immobilisations corporelles | (578) | (831) | ||
| (Acquisitions) / cessions d’immobilisations incorporelles | (4) | (97) | ||
| Autres (acquisitions) / cessions | 355 | 2 553 | ||
| Trésorerie nette absorbée par les activités d’investissement : | (227) | 1 625 | ||
| Flux de trésorerie liés aux activités de financement : | ||||
| Résultat financier net encaissé | (443) | – | ||
| Produit brut de l’émission d’actions | 111 | 65 654 | ||
| Frais d’émission d’actions | – | (2 922) | ||
| Financements publics conditionnés | – | 775 | ||
| (Acquisitions) / cessions d’autres actifs financiers | 13 246 | (45 813) | ||
| Montant net reçu sur financement du crédit d’impôt recherche | 7 975 | 7 967 | ||
| Locations financières | (543) | (254) | ||
|
Trésorerie nette provenant des / (absorbée par les) activités de financement : |
20 346 | 25 407 | ||
| Ecarts de change sur la trésorerie et les équivalents de trésorerie | 13 | (1) | ||
|
Augmentation / (diminution) nette de la trésorerie et des équivalents de trésorerie : |
320 | 3 210 | ||
| Trésorerie et équivalents de trésorerie à l’ouverture | 3 513 | 5 138 | ||
| Trésorerie et équivalents de trésorerie à la clôture : | 3 833 | 8 348 | ||
| Investissements dans les autres actifs financiers courants | 49 175 | 87 818 | ||
|
Trésorerie, équivalents de trésorerie et autres actifs financiers courants : |
53 008 | 96 166 |
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Directeur
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